Obligacje jako źródło finansowania

Relacja z wydarzenia:

Stowarzyszenie Emitentów Giełdowych miało przyjemność zaprosić na konferencję "Obligacje jako źródło finansowania", która odbyła się 25 lutego 2015 roku w Sali Catalyst warszawskiej GPW (ul. Książęca 4). Partnerami wydarzenia byli Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie i PKF Consult.

Video z wydarzenia jest dostępne na www.segnet.org.pl

Opis

Podczas konferencji skoncentrowano się na zagadnieniach kosztów finansowania poprzez emisję obligacji (rynek obligacji przedsiębiorstw, czynniki wpływające na kupon, oprocentowanie obligacji spółek notowanych vs. nienotowanych), budowania relacji z obligatariuszami (poziom relacji inwestorskich emitentów obligacji, wpływ komunikacji na powodzenie emisji i obniżenie kosztów pozyskiwania kapitału, poznaj swojego obligatariusza - profil polskiego inwestora obligacyjnego, jak dotrzeć do inwestora obligacyjnego - najlepsze praktyki AD 2015) oraz notowania obligacji na GPW (procedura dopuszczeniowa, działania podnoszące płynność).

W trakcie debaty, wspólnie z zaproszonymi ekspertami, postarano się odpowiedzieć na pytanie: „Jak przygotować spółkę giełdową do emisji obligacji?”. Dyskutowane były m.in. kwestie praktyczne, zagadnienia prawne, wpływ na płynność spółki oraz ryzyka związane z emisją obligacji.

Seminarium skierowane było do biur Zarządu, działów prawnych, działów finansowych oraz osób odpowiedzialnych za zarządzanie płynnością i obsługę korporacyjną w spółce.

Program

12:45-13:00	Rejestracja uczestników i powitalna kawa
13:00-13:05	Otwarcie konferencji Mirosław Kachniewski, Prezes Zarządu, SEG
13:05-13:35	Koszty finansowania poprzez emisję obligacji Rynek obligacji przedsiębiorstw Czynniki wpływające na kupon: wielkość emitenta, zabezpieczenie, branża, czas trwania emisji Oprocentowanie obligacji spółek notowanych vs. nienotowanych Paweł Goźliński, Prezes Zarządu, Global Rating
13:35-14:35	Dyskusja panelowa: Jak przygotować spółkę giełdową do emisji obligacji? Kwestie praktyczne Zagadnienia prawne Kupon a płynność Kupon a ryzyko Moderator: Mirosław Kachniewski, Prezes Zarządu, SEG Uczestnicy: Krzysztof Borusowski, Prezes Zarządu, BEST Jakub Celiński, Partner, Baker&McKenzie Jacek Fotek, Prezes Zarządu, BondSpot Tomasz Lalik, Dyrektor, Wydział Bankowości Inwestycyjnej, DM BDM
14:35-14:55	Przerwa kawowa
14:55- 15:25	Budowanie relacji z obligatariuszami Poziom relacji inwestorskich emitentów obligacji Wpływ komunikacji na powodzenie emisji i obniżenie kosztów pozyskiwania kapitału Poznaj swojego obligatoriusza - profil polskiego inwestora obligacyjnego Jak dotrzeć do inwestora obligacyjnego? Najlepsze praktyki AD 2015 Piotr Biernacki, Przes Zarządu, NOBILI Partners Joanna Siedlaczek, Konsultant ds. Relacji Inwestorskich, NOBILI Parteners
15:25- 15:55	Notowanie obligacji na GPW Procedura dopuszczeniowa Działania podnoszące płynność Piotr Borowski, Dyrektor, Dział Rozwoju Rynku Kasowego, Pion Rozwoju Rynku Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie
15:55-16:30	Lunch